马丁 策略在期货和 外汇中是可靠的。


  马丁战略很多做期货、外汇的散户喜欢简单粗暴地问我：/你告诉我，如果能止损，我还有 仓位，可以再扛着，或者 加仓拉动均价。


  /很多期货、外汇、恒生指数等金融投资交易者都不愿意面对止损， 亏损时选择加仓。


  这可能就是为什么很多人最后选择马丁策略的原因。


  这种交易策略可靠吗？褂幸桓鲂?马 丁格尔策略最早出现在赌场中。


  其实这种方法早在18世纪就起源于法国，不久后就在欧洲广为人知，成功与毁灭的案例不一而足。


  外汇AI交易策略马丁格尔(Martingale)策略是目前外汇EA中比较常用的策略，从理论上讲，只要资金量足够大，继续反复投资，就绝不会出现亏损。


  马丁策略操作模式在此，艾云以外汇杠杆交易为例，来了解马丁的策略是如何运用到交易中的。


  假设初始仓位为1手多单，下调 10个点加仓。


  如果判断正确，他将直接获利。


  判断错误，则会直接获利；判断错误。


  当浮动亏损达到一定程度时，则翻倍加仓，加仓10个点，加仓到2手，减仓20个点，加仓到4手，以此类推。


  64手。


  1. 行情涨涨跌跌，使平均仓位价格不断下降。


  每次只要稍有反弹就可以出局，最后可以抵消浮动亏损，还是有盈利的。


  2.行情持续下跌，你已经没有资金去翻倍，那么你的账户只能亏损离场（爆仓）。


  马丁策略的优势和劣势如果外汇 投资者想要使用马丁策略不亏损，其中一个重要的条件是不能忽视的，就是你初始本金的大小。


  只要资金充足，市场不出现超级单边行情，总是会有盈利的。


  那么问题来了，如果外汇投资者的资金有限，而市场确实出现了超大型的单边行情，会怎么样呢？不用我多说了吧。


  我相信，大多数外汇投资者在真实的市场中无法更好地了解。


  如果拿不住这样的重手，就会爆仓，无法继续操作，导致惨败。


  由于投资者削减 多头头寸， 欧元从关键 水平 回落。


  欧元兑美元跌0.38％至1.2181；开盘位于1.22水平上方，最高攀升至1.2240，周涨幅为0.33％。


  受益于放宽疫情限制， 5月 德国 服务业活动和法国商业活动调查好于 预期，尽管这似乎没有对欧元产生明显的影响。


  花旗的CalvinTse表示，过去两周投资在 做多欧元，周末前的平仓操作 可能是今天 欧元下跌的援引。


  他建议趁回调的机会逢低吸纳欧元英镑兑美元跌0.28％至1.4150，但连续第三周上涨，得益于本周公布的一系列数据强化了市场对英国经济强劲复苏的预期。


  美元兑日元涨0.17％至108.96；该 货币对全周下跌0.36％；IHSMarkit服务业及制造业指数发布后，该货币对成交量放大全球最大 肉类 生产商JBSSA遭到网络攻击，导致旗下所有 美国 牛肉 加工厂全线 停产，影响整个美国市场近四分之一的供应量。


   工会组织UnitedFoodandCommercialWorkeInternationalUnion的一名官员称，JBS所有牛肉加工厂都已被迫关闭，其他肉类加工厂也出现一定程度的运营中断。


  JBS没有立即回应置评请求。


  该工会 代表JBS 美国工厂的工人。


  根据一个行业团体，澳大利亚各地的屠宰业务也在停摆；加拿大最大的牛肉加工厂之一已经停产。


  此外，根据工会官员和员工，美国第二大 鸡肉生产商Pilgrim’sPrideCorp.也在全美停产猪肉和鸡肉加工厂，包括明尼苏达州的一个加工厂。


  　市场动态： 就业数据扰动市场，美元 利率先涨后跌， 黄金回调，利率继续回落　　?资产表现：大宗>股>债；黄金下跌，利率回落。


  上周，所有的焦点都在5月份的而就业数据上。


  周四和周五分别公布的ADP和非农就业数据一个大超预期、但另外一个却再度低于预期，进而使得相关资产波动剧烈，美元利率在超预期的ADP就业公布后大幅上涨、进而压制黄金大宗商品；但低于预期的非农数据公布后，这一交易再度逆转，纳指则因为美联储Taper预期降温而反弹。


  　　整体来看，过去一周，美元计价下，大宗>股>债，天然气、巴西里尔、大豆、原油领涨；VIX、铜、A/H股、黄金下跌。


  板块层面，能源、房地产、半导体、综合金融领涨，耐用消费品、医疗设备、运输领跌。


  　　过去一周，美元计价下，大宗>股>债，天然气、巴西里尔、大豆、原油领涨；VIX、铜、A/H股、黄金走弱　　过去一周，能源、房地产、半导体、综合金融领涨，耐用消费品、医疗设备、运输领跌　　过去一周，10年美债利率降至1.55%，其中实际利率回落及通胀预期均回落　　?情绪仓位：黄金超买缓解，铜多头继续回落。


  过去一周，VIX指数周中抬升但临近周末回落， 美股put/call比例回落明显，表明市场情绪好转。


  黄金回调后超买缓解；美股空头仓位继续增加；伴随铜价下跌，铜多头继续减少。


  　　过去一周，VIX指数周中抬升但临近周末再度回落　　CBOE美股看空/看多期权比例（10天平均）过去一周回落明显，目前低于历史均值-1倍标准差　　欧美及新兴市场股市I点位上周均抬升，日本回落，但目前均处于合理区间；黄金回落，超买缓解　　过去一周，铜期货多头仓位继续减少　　?资金流向：债市 流入激增，美股流入 放缓。


  过去一周，债市加速流入，股市及货币市场基金流入放缓；分市场看，美股流入放缓，日本加速流入，新兴及发达欧洲持续流入，但中国转为流出。


  　　过去一周，债市加速流入，股市及货币市场基金流入放缓　　过去一周，美股流入放缓，日本加速流入，新兴及发达欧洲持续流入　　过去一周，资金流入韩国、新兴欧洲、印度等，流出中国　　?基本面与政策：5月ADP就业超预期但非农不及预期。


  1）5月ISM制造业PMI61.2，高于 前值和预期。


  分项来看，库存、供应商交付和新订单分项抬升，就业和生产分项回落，显示供需缺口依然存在。


  　　2）此外市场高度关注的5月就业市场出现明显分化。


  周四公布的ADP就业大超预期进而推动美元利率大涨黄金重挫，但周五公布的5月非农新增就业虽然较4月改善但仍不及预期，使得上述交易再度逆转。


  具体来看，5月非农新增55.9万，高于前值（27.8万）但低于预期（67.5万）。


  分行业来看，工资水平相对较低的休闲酒店业新增就业达29.2万，继续强劲增长，医疗健康新增就业8.7万，一定程度上反映了外出活动增加和校园重启带来的提振，也表明了服务型行业就业修复并不算差；而上个月大幅减少的临时雇用和汽车本月都有改善。


  此外，5月失业率5.8%，低于前月的6.1%且好于预期。


  5月劳动参与率61.61%，略低于前值的61.66%和预期。


  与此同时，5月平均时薪同比2.0%，高于前值和预期；环比0.5%，低于前值但高于预期。


  根据我们的测算，若要失业率和劳动参与率回到疫情前水平的话还有约824万的就业缺口，按照5月的修复速度还需要14.7个月。